#矽晶圓 #台勝科3532 #6488環球晶
#DRAM #2408南亞科
#NAND FLASH #2337 旺宏
#記憶體模組廠 #3260威剛 #4967十銓
#太陽能網版 #6538倉和
#太陽能模組 #3576聯合再生 #6443元晶
短評：
1.矽晶圓部分環球晶因為有合約保障價格，但並沒有從營收觀察到需求提升，比較有可能就是提前反應，文中也說到"市況觸底反彈"，既然是反彈就還要觀察後續狀況，而台勝科營收繳出月增16%，但是年增率仍然是難看的-38%，就營收面來說我是不愛，但就技術面來說的確是已經完成一年的底部並且轉強。
2.記憶體部分跟之前看法差不多，報價還是NAND FLASH領先DRAM觸底轉好，這也是我之前有警告過南亞科只是日韓貿易戰短線利多出現的強勁反彈，還要留意Q4~Q1進入淡季的再次跌價風險。
3.太陽能模組廠文中提到的大型地面刑案廠啟動，還是要看政府支不支援，倉和就別說了，已噴。
MoneyDJ新聞 2019-10-15 09:46:09 記者 萬惠雯 報導
半導體製造和太陽能族群9月營收表現中，半導體矽晶圓在客戶庫存已消化一段時間後，市況觸底反彈，9月現貨市場營收反彈，台勝科(3532)、環球晶(6488)營收向上，而在記憶體製造，旺宏(2337)在任天堂大客戶的強勁拉貨潮，9月營收創高站上50億元的水準；而在太陽能領域，則以網版廠商倉和(6538)表現最佳，在新產品滲透率提升下，倉和9月和第三季營收均創下新高水準。
而已低迷數月的半導體矽晶圓產業，在客戶已消化庫存一段時間後，現貨市場9月市場終於回春，台勝科9月營收已回到8.8億元，月成長近17%，環球晶9月營收已回到50億元，月成長5.75%。
記憶體製造商部分，南亞科(2408)9月份營收50億元，月衰退4.23%，僅管第三季營收季增18%，但因DRAM價格跌11-13%，導致第三季毛利率大跌28%，公司預期，今年DRAM市況觸底，明年將可重回成長表現；而Nor flash廠商旺宏9月營收創高達50.8億元，月成長34%，主要動能則在大客戶任天堂的拉貨動能增，也推動旺宏第三季營收季成長59%，在稼動率增、打消庫存的回沖下，第三季獲利可期。
而在記憶體模組市場，9月營收普遍下滑，主要受颱風假和中秋假期的影響，威剛(3260)9月營收月衰退逾11%，十銓(4967)9月營收則創下近年新低，但以記憶體市況來看，第三季受惠NAND Flash及DRAM價格雙雙落底，且現貨價格小幅反彈，而高價庫存對模組廠第二季的衝擊較嚴重，第三季獲利表現可望回升。
展望第四季，威剛認為，隨著資料中心庫存已回復正常，需求可望逐步回溫，威剛認為，NAND Flash需求將持續強勁，在SSD平均容量與市場滲透率快速提升，以及智慧手機搭載容量成長支撐下，價格穩定態勢將有機會延續至今年第四季；DRAM部分由於中美貿易關稅、英特爾CPU出貨等不確定因素較高，雖然短期內現貨價面臨波段性修正，但下跌幅度將相對有限。
在太陽能產業，太陽能網版印刷廠商倉和第三季表現強勁，主因新產品客戶接受度高，在中國太陽能電池市場滲透率提升，推動倉和9月和第三季的營收都創高，第四季可望持續成長。
而在太陽能模組廠商，聯合再生(3576)以及元晶(6443)第三季年成長達60%以及105%，兩公司目前都轉型以太陽能模組製造為主，且下半年迎台灣的大型地面型案場啟動，推動模組開始出貨，支撐第三季營收較去年同期成長。
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